عنوان پایان‌نامه
بررسی آثار جایگزینی درآمدهای نفتی از دلار به یورو
- رشته تحصیلی
- علوم اقتصادی
- مقطع تحصیلی
- کارشناسی ارشد
- محل دفاع
- کتابخانه دانشکده اقتصاد شماره ثبت: 1247;کتابخانه مرکزی -تالار اطلاع رسانی شماره ثبت: 45736
- تاریخ دفاع
- ۱۱ مهر ۱۳۸۹
- دانشجو
- مهدی براتی
- استاد راهنما
- محسن مهرآرا
- چکیده
- سال¬هاست که ارز غالب در بازار نفت دلار می¬باشد و این امر ریشه در ویژگی¬های اقتصاد آمریکا دارد. ویژگی¬هایی همچون اقتصاد با ثبات، بازار مالی قدرتمند و همچنین قدرت سیاسی، نظامی و اقتصادی آمریکا در تجارت بین المللی است که نقش دلار را برای وسیله مبادله، ذخیر? ارزش و ایجاد شفافیت قیمت در بازار نفت را آسان کرده است. بحث جاری سال¬های اخیر در مورد امکان قیمت¬گذاری نفت به یورو می¬باشد. این پایان نامه با بازبینی دقیق شواهد تجربی موجود در مورد بازار نفت و نحوه قیمت¬گذاری آن، به تفصیل به بررسی این بحث پرداخته است. این تحقیق از مدل اثرات شبکه¬ای برای تعیین شرایطی که قیمت¬گذاری به سایر ارزهای موجود امکان پذیر است، استفاده می¬کند. این مدل از روش شبیه¬سازی برای بررسی پویایی عوامل مؤثر بر بازار نفت و همچنین نحوه انتخاب ارز برای قیمت¬گذاری نفت استفاده می¬کند. در این تحقیق ما با تصریح مدل و رسم نمودار نشان دادیم که، به هنگام استفاده همزمان از دو ارز برای قیمت گذاری نفت زمانی تعادل پایدار داریم که: (1) هزینه مبادله بسیار پایین باشد؛ (2) حداقل سهم مطمئنی از بازار به یورو قیمت گذاری شود؛ (3) عوامل غیر شبکه ای همانند ملاحظات سیاسی و اجتماعی تأثیر نسبتاً بالایی بر تصمیمات بازیگران بازار نفت داشته باشند؛ (4) هزینه اطلاعات یا پایین باشد و یا اینکه به سرعت با افزایش استفاده از یورو کاهش بیابد.
- Abstract
- Us dollar have played the role of dominate currency in oil market for do long and this fact has its root in a characteristics of United Stated economy and US dollar. Apart from serving as a medium of exchange, Us dollar fulfills the function of a unit of account by providing price transparency in oil market. In addition to that, the macroeconomics stability, low liquidity cost associated with holding the currency and the depth of US financial markets explain the role of the US dollar as a store of value. A recurring theme in recent year in the debate on the international role of currencies has been the possibility of pricing oil in euro. This Thesis contributes to these debates by providing a detailed review of the empirical evidence regarding the market for crude oil and current oil invoicing practices. It introduces a net work effect model to identify the condition under which a parallel invoicing in different currencies would be possible. The thesis also includes a simulation designed to illustrate the dynamics of the currency choice of oil invoicing. In this thesis our curves, tables and simulation results show that a stable equilibrium of parallel oil invoicing in tow currencies can arise if: (1) None network effect costs, such as political or social condition have a moderate impact on oil market; (2) transaction costs are low; (3) A sufficiently high share of euro invoicing is expected and finally (4) Information costs are either low or declined quickly with increasing use of euro
